ギャン理論について

ギャン・メソッド W.D.Gann(1878年~1955年)は米国の投資家で、市場予測の手法を数々開発した方です。

ギャンの28のルールを私の経験も踏まえてご紹介します。

第1条 資金管理と損失限度
資金配分を厳密にすること。売買に用いる総資金を10等分し、1回の売買における損失限度は総資金の10分の1にすること。

利益を出すことより、損失を最小限に食い止めることが一番重要になってきます。

例えば9勝1敗で、その1敗のために9勝分の利益が一気に吹っ飛ぶこともあるので、まず損失を限定させて、利益に望むことです。

第2条 ストップロスは必須
ストップロスを必ずおくこと。損失限度を計算した上、ポジションを持つと同時に行うこと。

売買するときは、ストップロスは必ず置いてください。チャートに張り付いている場合はともかく、オーバーナイトなどで翌日に持ち越す場合、大きな変動で、大きな損失になることがあります。

第3条 オーバーポジション厳禁
過剰な売買を決してしないこと。資金配分に従ったポジション量を厳守すること。

資金配分を考えて、第1条では資金10分1の取引で行うこと。
長期トレードになれば、資金の3%の損失としています。

第4条 トレーリングストップ
利益を確保した後は損失とならないように、ストップロスを変更すること。

利益が乗ってきたときは、トレーリングストップは有効です。

あまり接近したしたストップは、すぐにストップにひっかかり決算されてしまうので

適切なストップに置くことです。

第5条 トレンドフォロー
トレンドに逆らわないこと。トレンドに確信が持てないときは売買しないこと。

トレンドフォローは基本中の基本、そろそろ下がるだろうと、逆張りで入って痛い目に合います。

第6条 迷いは禁物
迷った時は手仕舞うこと。迷った時はポジションを持たないこと。

迷いは誰でもあります。迷いがある場合トレードしない、手仕舞うことです。

第7条 流動性とボラティリティ
活発に売買され、値動きのある市場で売買を行うこと。

値動きが激しい時間帯は、夜9時を過ぎてからですが、大きく変動することがあるので、損失も大きく膨らむことがあります。

第8条 リスク分散
リスクを分散し、資金の集中を避けること。

例えば同じクロス円でリスク分散してはいけません。異なった通貨のドルストレートとか、円以外の通貨で行います。

第9条 指値注文の禁止
指値をしてはならない。売買の価格を決めず、成り行きで売買すること。

スイングトレードの場合、折り返しを確認して注文を出すのですが一般的ですが、指値注文は、折り返しを確認していないので、更に下げてくる場合もあるので注意が必要です。

第10条 余剰資金
実現利益は別勘定として保有すること。

余剰資金とは、売買に必要な金額と必要証拠金以外の資金のことを言います。

第11条 小利益売買の禁止
わずかな利益狙いの売買(スキャルピング)をしないこと。

1分足、5分足などの比較的期間の小さな売買はしないことです。

素人が手を出すとやられます。
利益幅が小さいので、一度の負けで取り戻すのに時間がかかる場合があります。

1pipsを取りにいくのに、ストップを100pipsに置くとか、わずかな利益を狙いにいって大きく損失を出すことがあるので、注意が必要です。

第14条 待つことの重要性
我慢できずに手仕舞いしたり、待ちきれずにポジションを持たないこと。

私もしてしまうことで、我慢できずに手仕舞うことがあります。

その後更に急上昇/急落する場合もあります。

第15条 利小損大の禁止
小さな儲けと大きな損は避けること。

損小利大の原則から外れる行為はしてはいけません。
初心者の方は1分足、5分足でやって、コツコツドカーンを繰り返します。

第16条 ストップロスキャンセルの禁止
ストップロスは決してキャンセルしてはならない。

買ってから下がり続け、そろそろ上がるだろうと、せっかく設定したストップロスをキャンセルしたり、ストップロスを更に引き下げる行為は絶対してはいけません。

第17条 頻繁売買の禁止
過剰に頻繁な売買は避けること。

ポジポジ病(常にポジションを持っていないと気がすまない)の人は、特に注意が必要です。

第18条 ショート(売り)の活用
ロング(買い)だけではなくショート(売り)も活用すること。

よくロング(買い)は得意だけど、ショート(売り)は苦手という方も多いです。
それは下落は急激な変化があるので、急激に下げたと思うと急に戻すこともあります。

第19条 値頃感の禁止
決して値頃感で売買してはならない。

そろそろ上がるだろう、下がるだろうで判断し売買してはいけません。

第20条 ピラミッディングのタイミング
ピラミッディング(買い増し、売り増し)のタイミングに注意すること。レジスタンス・サポートをブレークしてから買い増し、売り増しをすること。

トレンドが出ているときの、買い増しを行うときに、売買タイミングをしっかりして行うことです。

第21条 ピラミッディングの選択
買い増しするときは強い上昇トレンドを示すもの、売り増しするときは強い下降トレンドを示すものを選ぶこと。

強いトレンドは、押し目の小さい高値ブレイクで狙うことです。

第22条 ヘッジの禁止
同業種他銘柄、あるいは他限月の反対売買等のヘッジ行為はしてはならない。

ドル/円で取引していて、ポンド/円などのクロス円でヘッジしても、ヘッジになっていません。クロス円以外の通貨ペアでヘッジを行うべきです。

第23条 理由とルールに基づいた売買
明確な理由なしにポジションを変えないこと。明確な理由のもと、明確なルールに従って売買を行うこと。

売買ルールを明確にして、トレードに望むことです。ルールが決まっていれば楽ですね。あまり相場感を考える必要がなくなります。

第24条 利益確保後の売買の禁止
十分な利益を確保した後は、意味のない頻繁な売買を行わないこと。

これは、ポジポジ病(ポジションを常に持っていないと気がすまない)の人が対象となります。

第25条 天底に関する憶測の禁止
相場の天底に関して勝手な憶測を行わないこと。

天井圏、底値圏において、底値だから買いとか、天井だから売りだとか、憶測で売買しないということです。

第26条 不確かな助言による売買の禁止
自分より優れた人の場合を除き、他人の助言に基づいた売買は行わないこと。

ある有名なトレーダーが言ったから買いだとか、売りだとかしてはいけないということです。
それによる損失が被ってもだれも保証してくれません。自分の判断で売買することです。

人の意見はあくまで参考にして、ご自分の判断で取引してください。

第27条 損切り後の資金量縮小
損切りを行ったら、取引量を減らすこと。決して増やしてはならない。

よく損切りにあったら、損失をカバーしようと倍の枚数で取引する人がいますが、むしろ損失を拡大しないように、取引枚数を減らすか、その日の取引は行わない方が良いでしょう。

第28条 不適切なポジションメークと手仕舞いの禁止

不適切なポジションメークと手仕舞いを避けること。

手仕舞いは非常に迷います。
憶測で判断して手仕舞ってしまった後に、急上昇したなどの経験はありませんか。上がってから再度買って、急落してしまったなどです。

関連引用:外国為替取引入門「ギャンの価値ある28のルール」より

以上が、「ギャン理論」になります。今のトレードに非常に役に立つ内容ですね。